İki motor
İki motor, iki karakter.
Koruyucu, piyasayla birlikte asla düşmemeyi hedefler. Getiri Motoru, uzun vadede piyasayı geçmeyi hedefler. İşte eğrileri, dipleri ve yılları; hiçbir şey saklamadan.
Ekim 2007'de yatırılan 100.000 $: Eylül 2026'daki değerleri
2007-2026 gerçek fiyatları üzerinde simülasyon; masraflar ve kaldıraç maliyeti dahil, nakit faiz getiriyor. Logaritmik ölçek: aynı yükseklik aynı yüzdeyi temsil eder.
1. Motor
Koruyucu: büyük düşüş olmadan on sekiz yıl
Gücü, piyasadan daha hızlı yükselmesi değil. Piyasayla birlikte asla çökmemesi.
Son zirveden bu yana düşüşleri, piyasanınkilerle karşılaştırmalı
Her dip, son rekordan bu yana yaşanan düşüşü ölçer. Koruyucu, rekorunun %20'den fazla altında tek bir hafta bile geçirmedi. Piyasa ise 111 hafta geçirdi.
| Koruyucu | Piyasa (S&P 500) | |
|---|---|---|
| 2007 sonundaki 100.000 $'ın ulaştığı değer | 306.000 $ | 700.000 $ |
| Yıllık ortalama kazanç | +%6,1 | +%10,8 |
| Bir zirveden itibaren en büyük düşüş | −%17 (2018) | −%55 (2009) |
| En kötü yıl | −%11 (2018) | −%37 (2008) |
| Kazançla biten 5 yıllık dönemler | %99,8 | — |
| Rekorun %20'den fazla altında geçen haftalar | 0 | 111 |
- Ne alır
- Otuz kadar büyük ABD piyasası: endeksler, sektörler, altın, petrol, devlet tahvilleri ve çok büyük şirketler.
- Ne zaman alır
- Birkaç günlük sert bir düşüşten sonra, fiyat ana eğiliminin üzerinde kaldığında. Sakinlik geri döner dönmez, çoğu zaman üç gün içinde satar.
- Rezervi
- Hesabın yaklaşık %40'ı, güncel faiz oranından getiri sağlayan ve aynı gün kullanılabilen ABD Hazine bonolarında bekler.
- Devre kesicisi
- Zarar önceden belirlenmiş bir eşiği aşarsa tamamen durur. 18 yıllık simülasyonda bu eşiğe hiç ulaşılmadı.
Koruyucu, 2026'da seçilmiş 8 büyük ABD hissesini de içeren güncel 36 enstrümanlık listesiyle geriye dönük olarak çalıştırılıyor. Bu seçim geçmişi olduğundan iyi gösteriyor: sonrasını bilmeden seçilmiş bir listeyle yaptığımız iç testler, yılda 2 ila 3 puan daha az kazanç ve −%25 ile −%30 civarında bir en büyük düşüş veriyor.
2. Motor
Getiri Motoru: 33 yıl, sermaye 100 katına çıktı
Dünyanın en büyük endeksine uygulanan basit bir kural: piyasa sakinken daha çok, dalgalıyken daha az yatırım yapmak ve ana eğilim tersine döndüğünde hiç yatırım yapmamak.
33 yıllık tarih: 1993'teki 100.000 $, 10,3 milyona ulaşıyor
Kuralın S&P 500 üzerinde simülasyonu (1993-2026); fon masrafları, kaldıraç maliyeti ve piyasa sürtünmeleri dahil. Logaritmik ölçek.
2000-2002'de ve 2008'de, düşüşün büyük kısmından önce çıktı
Getiri Motoru'nun en büyük düşüşü: 1993'ten bu yana S&P 500 geçmişinde, 2022'de −%41. Bu bir taban değildir: gelecekteki bir düşüş daha derin olabilir.
| Getiri Motoru | Piyasa (S&P 500) | |
|---|---|---|
| 1993'teki 100.000 $'ın ulaştığı değer | 10.270.000 $ | 2.930.000 $ |
| Yıllık ortalama kazanç (33 yıl) | +%15,2 | +%10,8 |
| 2008 yılı | +%1 | −%37 |
| 2020 yılı | +%13 | +%18 |
| 2022 yılı | −%32 | −%18 |
| Bir zirveden itibaren en büyük düşüş | −%41 (2022) | −%55 (2009) |
| Kazançla biten 10 yıllık dönemler | %100 | — |
2008'den bu yana yıl yıl: 19 yılın 14'ü kazançlı
2026: 1 Ocak'tan 9 Eylül'e kadar.
- Neyi tutar
- S&P 500 endeksinin kendisini ve kaldıraçlı kısım için endeksi üçe katlayan, borsada işlem gören bir fonu. Egzotik hiçbir şey yok, her şey bir saniyede satılabilir.
- Ne kadar yatırır
- Piyasanın gerginliğine göre sermayenin 0 ile 2,5 katı arasında. Piyasa ne kadar sakinse, o kadar çok yatırımda kalır.
- Ne zaman çıkar
- Endeks son 200 günlük ortalamasının belirgin şekilde altına indiği anda her şeyi satar. Ancak eğilim yeniden toparlandığında geri girer.
- Taahhüdü
- Anlık bir düşüşün etkisiyle asla satmaz. Geçmişteki en büyük düşüşü bilinir ve önceden kabul edilmiştir.
Getiri Motoru kaldıraçlı bir fon (endeks ×3) kullanır: borsada işlem gören, likit ve hareketleri her iki yönde de büyüten bir ürün. Bu fonu ana eğilimin altındayken asla tutmaz.